CFD là từ viết tắt của “Contract for Difference” (Hợp đồng chênh lệch), đây là một loại công cụ tài chính phái sinh cho phép nhà giao dịch đầu cơ vào biến động giá của nhiều loại tài sản cơ sở như cổ phiếu, hàng hóa, tiền tệ hoặc chỉ số mà không cần thực sự sở hữu tài sản cơ sở đó.
Bạn có thể giao dịch hợp đồng chênh lệch với nhiều loại sản phẩm và tài sản. Các loại CFD chính trong thị trường này bao gồm:
Khi giao dịch CFD, bạn sẽ ký hợp đồng với một nhà môi giới để trao đổi mức chênh lệch giá của tài sản cơ sở giữa thời điểm mở hợp đồng và đóng hợp đồng. Nếu bạn tin rằng giá thị trường của tài sản (ví dụ: tiền ngoại hối, cổ phiếu, hàng hóa) sẽ tăng lên, bạn có thể đặt lệnh mua, và nếu bạn nghĩ rằng giá sẽ giảm xuống, bạn có thể đặt lệnh bán. Lời hoặc lỗ sẽ được xác định bởi mức chênh lệch về biến động giá của tài sản trên thị trường mở.
Giao dịch CFD cho phép bạn đầu cơ vào biến động giá của một công cụ tài chính mà không cần phải sở hữu tài sản cơ sở đó. Nếu giá thị trường của tài sản đi cùng hướng với giao dịch CFD của bạn, bạn sẽ kiếm được lợi nhuận.
Bạn cần chú ý tới hai mức giá khi giao dịch CFD: giá “mua” và giá “bán”. Việc bạn mua hay bán sẽ phụ thuộc vào việc bạn nghĩ giá sẽ tăng lên hay giảm xuống.
Hãy cùng tìm hiểu về khái niệm này qua một số ví dụ sau đây:
Ưu điểm chính khi giao dịch CFD là bạn có thể tiếp cận nhiều thị trường và nhiều loại tài sản khác nhau. Với CFD, nhà giao dịch có thể tiếp cận nhiều công cụ tài chính khác nhau như cổ phiếu, chỉ số, hàng hóa và tiền tệ, tất cả đều trên một nền tảng giao dịch duy nhất. Nghĩa là các nhà giao dịch có thể đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình và tận dụng cơ hội ở các thị trường khác nhau, ngay cả khi họ không được tiếp cận trực tiếp tới những tài sản đó. Với khả năng giao dịch ký quỹ, nhà giao dịch cũng có thể tăng khả năng tiếp cận của mình vì họ có thể kiểm soát các lệnh lớn hơn với số vốn nhỏ hơn, nhờ đó có thể khuếch đại lợi nhuận mà mình có thể đạt được.
Lưu ý: Giao dịch với đòn bẩy cũng có thể khuếch đại khoản thua lỗ của bạn, do đó, bạn nên tuân thủ nghiêm ngặt các biện pháp quản lý rủi ro.
Giao dịch CFD cũng giúp bạn giao dịch linh hoạt và có cơ hội kiếm lợi nhuận từ cả thị trường tăng giá và giảm giá. Với CFD, nhà giao dịch có thể nắm giữ lệnh mua nếu họ tin rằng giá tài sản sẽ tăng lên hoặc giữ lệnh bán nếu họ đoán rằng giá sẽ giảm xuống. Nghĩa là các nhà giao dịch có thể kiếm lợi nhuận từ biến động thị trường theo một trong hai hướng, nhờ đó, họ có thể tận dụng các điều kiện thị trường khác nhau.
Giao dịch CFD dành cho mọi nhà giao dịch đã mở tài khoản giao dịch với một nhà môi giới trực tuyến. Sau khi thiết lập tài khoản, bạn có thể làm theo hướng dẫn chung dưới đây để được hỗ trợ thiết lập giao dịch CFD tiêu chuẩn:
Cả CFD và giao dịch truyền thống (ví dụ như mua cổ phiếu) đều chịu ảnh hưởng của biến động giá cổ phiếu. Tuy nhiên, có một số điểm khác biệt chính giữa hai cách thức giao dịch này.
Khi bạn giao dịch hoặc đầu tư vào cổ phiếu, bạn sẽ có quyền sở hữu trực tiếp đối với một tài sản, thường là cổ phiếu của công ty. Khi đó, bạn chỉ có thể kiếm lời bằng cách bán cổ phiếu của mình với giá cao hơn giá bạn đã mua.
Với giao dịch CFD, bạn chỉ giao dịch theo biến động giá, do đó bạn có thể mua hoặc bán các công cụ trên các thị trường toàn cầu khác nhau như cổ phiếu, hàng hóa, ngoại hối và chỉ số. Nhờ đó, bạn có thể kiếm lời hoặc thua lỗ từ biến động giá trên thị trường mà không cần sở hữu tài sản cơ sở.
Một điểm khác biệt chính giữa hai cách thức giao dịch này là sử dụng đòn bẩy. CFD là sản phẩm có đòn bẩy, nghĩa là bạn chỉ cần bỏ ra một phần vốn nhỏ và vay phần còn lại từ nhà môi giới là đã có thể mở toàn bộ lệnh giao dịch. Nhờ đó, chỉ với một số tiền nhỏ, bạn có thể kiếm lời (hoặc thua lỗ) cao hơn đáng kể. Đối với giao dịch cổ phiếu, bạn sẽ sử dụng tiền của mình để mua một cổ phiếu và phải trả trước toàn bộ giá.
Giao dịch CFD |
Giao dịch truyền thống |
Sử dụng đòn bẩy | Trả trước toàn bộ giá |
Nhiều thị trường | Vốn và ETF |
Bạn không sở hữu tài sản cơ sở | Quyền sở hữu tài sản cơ sở |
Bán và kiếm lời khi giá giảm | Không có phương thức nào để kiếm lợi nhuận từ giá giảm |
Không có đặc quyền của cổ đông | Có đặc quyền của cổ đông và quyền biểu quyết |
Không có thuế trước bạ nhưng lợi nhuận phải chịu thuế lãi vốn | Bạn phải trả thuế trước bạ và thuế lãi vốn đối với lợi nhuận của mình |
Phương thức bảo toàn rủi ro cho giao dịch của bạn | Bảo toàn rủi ro yêu cầu phải sử dụng các công cụ phái sinh (quyền chọn, hợp đồng tương lai và ETF đảo ngược) |
Khi giao dịch, cho dù bạn có chiến lược tốt nhất trên thế giới, nhưng nếu không biết quản lý rủi ro thì bạn khó mà có thể duy trì lợi nhuận lâu dài. Bản chất của thị trường là biến động, do đó, quản lý rủi ro là một việc làm rất cần thiết.
Sẵn sàng giao dịch với ưu điểm của bạn chưa?
Tham gia cùng hàng ngàn nhà giao dịch và giao dịch CFD trên thị trường ngoại hối, cổ phiếu, chỉ số, hàng hóa và tiền điện tử!
Không được hiểu thông tin này là đề xuất; hoặc đề nghị chào mua/chào bán; hoặc chào mua/bán bất kỳ chứng khoán, sản phẩm hoặc công cụ tài chính nào; hoặc để tham gia vào bất kỳ chiến lược giao dịch nào. Thông tin được soạn lập mà không xét đến các mục tiêu, tình hình tài chính hoặc nhu cầu của bạn. Mọi thông tin đề cập đến hiệu suất và dự đoán trong quá khứ đều không phải là chỉ báo đáng tin cậy về kết quả trong tương lai. Axi không cam đoan và không chịu trách nhiệm pháp lý về tính chính xác và đầy đủ của nội dung trong ấn phẩm này. Người đọc nên xin tư vấn riêng.
FAQ
Một số quốc gia không cho phép giao dịch CFD. Nếu quốc gia nơi bạn cư trú không có trên đơn đăng ký trực tuyến khi mở tài khoản giao dịch thì bạn sẽ không thể giao dịch CFD.
Giống như bất kỳ công cụ tài chính hoặc hoạt động đầu tư nào, giao dịch CFD cũng có rủi ro. Việc sử dụng đòn bẩy có thể khiến CFD rủi ro hơn các sản phẩm không có đòn bẩy, chẳng hạn như mua cổ phiếu thực sự. Trước khi bắt đầu giao dịch bằng tài khoản thực, bạn nên làm quen với các sản phẩm đó, thực hành trong môi trường không có rủi ro và tìm hiểu thêm về cách quản lý rủi ro.
Quy mô giao dịch tối thiểu đối với tài khoản tiêu chuẩn và tài khoản chuyên nghiệp tại Axi là 0,01 lô. Tuy nhiên, con số này có thể thay đổi tùy theo công cụ bạn đang giao dịch.
Quyền chọn và CFD có một vài điểm chung. Cả hai đều có thể cung cấp đòn bẩy cao và linh hoạt trong việc bảo toàn rủi ro và đầu cơ. Tuy nhiên, có một số điểm khác biệt chính giữa hai cách thức giao dịch này. Khi mua CFD, bạn đồng ý trao đổi chênh lệch giá giữa thời điểm mở giao dịch và thời điểm đóng giao dịch. Với quyền chọn, nhà giao dịch sẽ có quyền (nhưng không phải nghĩa vụ) mua hoặc bán một tài sản ở một mức giá nhất định trong tương lai. Quyền chọn linh hoạt hơn và nhà giao dịch có thể tạo ra các chiến lược tinh vi bằng cách sử dụng các công cụ này.
CFD mô tả biến động giá của một tài sản, giúp nhà đầu tư thấy rõ những thay đổi giá trị xảy ra khi giữ lệnh mở.
Khi đồng ý ký kết hợp đồng tương lai, nhà giao dịch đồng ý mua hoặc bán tài sản cơ sở ở một mức giá và ngày được xác định sẵn trong tương lai. Đó là hợp đồng sẽ được thực hiện trong tương lai với mức giá đã đặt không thay đổi, bất kể giá trị của tài sản biến động thế nào. Người mua hợp đồng tương lai phải khớp lệnh với tài sản cơ sở khi hợp đồng hết hạn. Do đó, người bán hợp đồng có nghĩa vụ cung cấp tài sản vào ngày đã thỏa thuận.
Hợp đồng tương lai hoạt động dựa trên giá do thị trường thiết lập khi chúng được giao dịch trên các sàn giao dịch, trong khi đó, CFD hoạt động dựa trên giá do nhà môi giới thiết lập. Do vậy, hợp đồng tương lai sẽ có tính toàn vẹn giá cao hơn so với CFD.
Đơn giản mà nói, hợp đồng tương lai có thể được coi là một lựa chọn thay thế kém linh hoạt và có cấu trúc hơn cho CFD.
Thời điểm mà hợp đồng CFD đáo hạn được gọi là ngày gia hạn hợp đồng CFD. Ngày hết hạn hợp đồng tương lai là ngày cuối cùng bạn có thể giao dịch hợp đồng đó.
Trước khi hết hạn hợp đồng, nhà giao dịch hợp đồng tương lai có ba lựa chọn: bù trừ hoặc đóng lệnh, thanh toán hoặc gia hạn. Gia hạn nghĩa là nhà giao dịch chuyển lệnh của mình từ hợp đồng tháng trước (gần ngày hết hạn) sang một ngày hợp đồng khác trong tương lai để tránh trả chi phí hoặc nghĩa vụ thanh toán hợp đồng. Việc gia hạn hợp đồng không đảm bảo mang lại lợi nhuận.
Lưu ý: Ngày gia hạn hợp đồng CFD không áp dụng cho tất cả các sản phẩm giao dịch.
Việc quyết định giao dịch CFD hay đầu tư vào cổ phiếu còn tùy thuộc vào từng người, cũng như phương tiện và mục tiêu tài chính của họ.
CFD cổ phiếu cho phép bạn sử dụng đòn bẩy khi giao dịch theo biến động của giá cổ phiếu, nghĩa là bạn có thể kiếm lợi nhuận cao hơn với số vốn nhỏ hơn. Mặc dù đòn bẩy có thể làm tăng lợi nhuận, nhưng nó cũng có thể tăng rủi ro. Giao dịch CFD cổ phiếu giúp bạn giao dịch linh hoạt hơn; bạn có thể mua nếu cho rằng giá sẽ tăng lên hoặc bán để kiếm lời khi giá cổ phiếu giảm.
Tuy nhiên, với CFD, bạn sẽ không có bất kỳ quyền biểu quyết nào, và nghĩa vụ thuế của CFD có thể khác với nghĩa vụ thuế của việc mua cổ phiếu thực sự, tùy thuộc vào quốc gia nơi bạn cư trú.
Axi giúp bạn tiếp cận với nhiều thị trường để giao dịch CFD. Vui lòng tham khảo Danh mục sản phẩm của chúng tôi để xem danh sách toàn bộ các công cụ giao dịch CFD.